Výroční zpráva koncernu (zkrácená verze)

UMĚNÍ TRVALÉHO RŮSTU. Výroční zpráva koncernu 2009 VIENNA INSURANCE GROUP (zkrácená verze)

VÝZNAMNÉ UDÁLOSTI ROKU 2009 VIENNA INSURANCE GROUP MYSLÍ NA BUDOUCNOST Vedoucí postavení na svých klíčových trzích: Celkově a v neživotním pojištění jednička v CEE* Další posilování své strategické pozice: Spolupráce v obchodu přesahující hranice jednotlivých států umožňuje ještě lepší služby zákazníkům Akční program zaměřený na budoucnost: Z celkem 100 milionů eur nákladů bylo optimalizováno již 60 milionů eur – důraz na věcné výdaje a rozsáhlé zlepšování procesů Plán nového uspořádání organizační struktury koncernu: Koncernový holding má dostat název Vienna Insurance Group AG Wiener Versicherung Gruppe** Management koncernu: Dr. Peter Hagen se stává zástupcem generálního ředitele, Dr. Martin Simhandl je potvrzen jako chief financial officer

SE STABILITOU TĚŽKÝMI ČASY Zisk před zdaněním dosáhl v roce 2009 výše 441,25 milionů EUR: Byl překonán výborný výsledek z roku 2007 Předepsané pojistné: Poprvé překračuje V.I.G. hranici 8 miliard: 8.019,28 milionů EUR (+1,5%) Combined ratio: Combined ratio koncernu 96,3 % je znovu výrazně pod 100% Plánována dividenda ve výši 0,90 EUR: Dividendová politika zaručuje i nadále vyplácení atraktivní dividendy – dividenda za rok 2009: 31,7% zisku

* CEE – Central and Eastern Europe – země střední a východní Evropy ** Nový název firmy s výhradou přijetí usnesení příslušnými grémii společnosti a schválení a zápis změny stanov do obchodního rejstříku.

UKAZATELE VIENNA INSURANCE GROUP 2005 Výkaz zisků a ztrát Předepsané pojistné Neživotní a úrazové pojištění Životní pojištění Zdravotní pojištění Předepsané pojistné Rakousko Česká republika Slovensko Polsko Rumunsko Ostatní země střední a východní Evropy Ostatní trhy Výsledek finančního umístění Zisk před zdaněním Neživotní a úrazové pojištění Životní pojištění Zdravotní pojištění Zisk před zdaněním Rakousko Česká republika Slovensko Polsko Rumunsko Ostatní země střední a východní Evropy Ostatní trhy Zisk za účetní období po zdanění a menšinových podílech Rozvaha Finanční umístění Vlastní kapitál Pojistně technické rezervy Aktiva/Pasiva Akcie Počet akcií Tržní kapitalizace Průměrný počet denně obchodovaných akcií Cena k 31. 12. Nejvyšší kurz Nejnižší kurz Roční výkonnost akcie (bez dividendy) Dividenda na akcii Výnos z dividend Zisk na akcii P/E (cena akcie/zisk na akcii) k 31. 12. Stav zaměstnanců Počet zaměstnanců z toho země střední a východní Evropy z toho Rakousko a ostatní trhy

2006

2007

2008

2009

mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR

5.007,84 2.563,32 2.156,43 288,09 5.007,84 3.170,97 891,51 330,94 74,07 136,17 127,04 277,14 605,43 240,34 145,47 73,41 21,45 240,34 144,52 60,09 24,98 1,50 0,54 1,16 7,54

5.881,51 3.067,15 2.516,46 297,90 5.881,51 3.434,73 1.048,00 387,68 335,06 236,89 198,37 240,78 716,45 320,97 175,69 132,47 12,81 320,97 209,06 59,12 27,66 7,73 2,75 2,83 11,82

6.911,93 3.671,17 2.934,16 306,60 6.911,93 3.695,37 1.130,47 494,52 543,14 413,49 383,77 251,17 1.002,64 437,30 265,07 157,20 15,03 437,30 286,80 73,81 30,30 18,78 4,56 10,25 12,80

7.898,87 4.278,85 3.305,73 314,28 7.898,87 3.755,72 1.419,72 605,60 795,14 608,22 496,35 218,11 918,14 540,80 414,23 102,40 24,17 540,80 344,33 107,45 4,99 26,11 57,46 –14,41 14,87

8.019,28 4.206,75 3.491,17 321,36 8.019,28 3.874,15 1.603,29 628,38 548,26 606,66 546,56 211,98 929,12 441,25 238,86 177,77 24,62 441,25 247,49 122,91 23,01 27,42 24,19 –23,75 19,98

mil. EUR

196,98

260,90

312,62

408,53

340,49

mil. EUR mil. EUR mil. EUR mil. EUR

16.924,74 2.059,33 14.816,16 19.441,45

19.600,95 2.283,21 16.867,28 22.483,45

23.237,37 2.615,56 20.040,65 26.745,07

28.149,97 4.138,79 25.029,14 33.665,12

30.522,50 4.628,57 26.954,42 36.272,27

kusy mil. EUR kusy EUR EUR EUR % EUR % EUR

105.000.000 5.234,25 ~ 32.600 49,85 52,20 24,65 105,10 0,66 1,32 2,27 21,96

105.000.000 5.586,00 ~ 107.000 53,20 54,27 41,26 6,72 0,82 1,54 2,48 21,45

105.000.000 5.775,00 ~ 125.000 55,00 57,90 45,01 3,38 1,10 2,00 2,98 18,46

128.000.000 3.087,36 ~ 172.000 24,12 58,20 16,00 –56,10 2,00* 8,29* 3,41 7,07

128.000.000 4.608,00 ~ 156.000 36,00 44,00 16,10 49,25 0,90 2,50 2,66 13,53

16.346 10.868 5.478

18.587 12.729 5.858

20.307 14.057 6.250

23.393 16.937 6.456

24.386 17.903 6.483

* vč. věrnostního bonusu Při sčítání zaokrouhlených částek a procentních údajů může dojít k početním rozdílům způsobeným zaokrouhlováním.

4

ÚVODNÍ SLOVO PŘEDSEDY PŘEDSTAVENSTVA Vážené akcionářky a akcionáři, vážené dámy a pánové! Na začátku roku 2009 se na kapitálových trzích rozšířila mimořádně negativní nálada ohledně dalšího ekonomického vývoje nejdůležitějších hospodářských regionů světa, mezi nimi zejména prostoru CEE. Bylo to znát na vývoji měn a rizikových přirážek k dluhopisům i na poklesu kurzů akcií. Proto musela i akcie koncernu Vienna Insurance Group jako podniku s obzvláště silnou přítomností ve střední a východní Evropě v 1. čtvrtletí roku 2009 zaznamenat nejnižší hodnotu po dlouhých letech. Důvodem bylo to, že investoři nerozlišovali jasně trhy, které jsou částí Evropské unie, a trhy ležící mimo EU. Je to však velký rozdíl právě pro nás, neboť naše největší trhy jsou delší dobu částí EU, a vykazují tak odpovídající vyšší stabilitu. O tom svědčí také nárůst našeho obchodu. Vienna Insurance Group dosáhla v roce 2009 celkově mírného nárůstu pojistného o 1,5%. Na tento výsledek měly podstatný vliv dva faktory: na jedné straně bylo pojistné ve srovnání s rokem 2008 negativně ovlivněno značně změněnými měnovými poměry na trzích CEE, na druhé straně náš koncern těžil z přínosu společností skupiny s Versicherungsgruppe, kterou jsme získali v roce 2008. Vienna Insurance Group tak dokázala v roce 2009 zvýšit předepsané pojistné v životním pojištění téměř o 6%, zatímco v pojištění majetku musela v závislosti na měně zaznamenat mírný pokles o 1,7%. Na lokální bázi jsme však dokázali dosáhnout patřičného nárůstu předepsaného pojistného ve většině zemí – v Rakousku i CEE. Stabilitu poskytuje Vienna Insurance Group i co se týče hospodářského výsledku koncernu. Vzhledem k podílům na mimořádných výnosech v posledním roce má srovnání s rokem 2008 nízkou vypovídací hodnotu. Je tedy nasnadě porovnávat zisk před zdaněním za rok 2009 ve výši 441,25 milionů EUR s rekordním výsledkem roku 2007. Tehdejší zisk ve výši 437,30 milionů EUR (dosažený v posledním roce před hospodářskou krizí) jsme v uplynulém roce dokázali ještě překročit a navázat tak na úspěšný vývoj výsledku Vienna Insurance Group. V rámci naší roky uplatňované politiky vyplácení minimálně 30% hospodářského výsledku koncernu po zdanění plánuje Vienna Insurance Group pro rok 2009 vyplácení dividendy 0,90 EUR na akcii.

Důležitým prvkem pro dosažení výsledku Vienna Insurance Group bylo rozhodnutí zahájit koncernový program na zvýšení efektivity. Dali jsme si za cíl ušetřit do konce roku 2010 na nákladech kolem 100 milionů EUR. To se děje především racionalizací procesů a centralizací úkolů správy v našich koncernových společnostech. Kromě toho i při zachování naší nanejvýš úspěšné politiky více značek stále znovu prověřujeme průbojnost jednotlivých značek a jejich odbytových cest. V některých případech jsme se proto rozhodli podniky sloučit. Takto jsme již v roce 2009 ušetřili cca 60 milionů EUR. V souvislosti s cílevědomou expanzí v Rakousku a CEE vyrostla z Vienna Insurance Group v posledních letech rodina asi 50 pojišťoven. Úspěšný vývoj vyžaduje přizpůsobení struktur koncernu. Abychom dokázali těmto výzvám ještě lépe čelit, vidíme jako další logické opatření oddělení pojišťovacího provozu v Rakousku do dceřiného podniku a vytvoření koncernové holdingové společnosti kótované na burze, ve které budou akcionáři dosavadní (neoddělené) společnosti beze změny dál vlastnit své podíly. Tento koncernový holding má s výhradou přijetí usnesení valnou hromadou a úředního schválení dostat název Vienna Insurance Group AG Wiener Versicherung Gruppe. Pojišťovna Wiener Städtische bude jako největší společnost koncernu a vedoucí rakouský pojistitel i nadále úspěšně provozovat svou operativní pojišťovací činnost v Rakousku. Pro naše kolegyně a kolegy znamenal nový vývoj firmy dodatečnou práci navíc. O to více mě naplňuje hrdostí, jestliže v rozhovorech s našimi zaměstnanci narážím na podnikatelského ducha, který mě optimisticky naladí na plnění toho, co jsme si předsevzali. Chtěl bych poděkovat na tomto místě také našim zákazníkům a obchodním partnerům, kteří nám stále znovu věnují důvěru, a našim akcionářům, kteří nás doprovázejí výšinami i hlubinami kapitálového trhu. Váš

Günter Geyer

5

PODNIK KONCERN: VIENNA INSURANCE GROUP Vienna Insurance Group je jedním z největších pojišťovacích koncernů působících v mezinárodním měřítku ve střední a východní Evropě (CEE). Koncern se sídlem ve Vídni působí se svými přibližně 50 pojišťovnami ve 23 zemích a zaměstnává kolem 24.000 zaměstnanců. Pojišťovny Vienna Insurance Group nabízejí vysoce kvalitní pojistné služby v životním i neživotním pojištění. Hlavním cílem jsou při tom inovativní pojistná řešení pro všechny oblasti života a optimální služby zákazníkům na všech trzích.

Vedoucí postavení v CEE Vienna Insurance Group vstoupila v roce 1990 jako první západní pojišťovna do zemí střední a východní Evropy. Od té doby Vienna Insurance Group své působení v regionu plynule a cílevědomě rozšířila. Soustředěnou a jasnou strategií internacionalizace v hospodářském prostoru CEE udělala pojišťovna skok od národní pojišťovny k mezinárodnímu koncernu. 23 trhů, na kterých Vienna Insurance Group v současné době působí, sahá od Estonska na severu až po Turecko na jihu. Ve střední a východní Evropě patří Vienna Insurance Group mezi přední pojišťovací skupiny působící v mezinárodním měřítku. Jasná strategická orientace Jako mezinárodní pojišťovací koncern se zaměřením na region střední a východní Evropy Vienna Insurance Group dlouhodobě usiluje o plynulý růst výnosů a pojistného. K cílům Vienna Insurance Group proto patří vedle posilování vedoucího postavení na rakouském trhu i rozvoj pojišťovací činnosti ve

střední a východní Evropě. Důraz se při tom klade na organický růst pojišťoven. Již mnoho let se Vienna Insurance Group řídí jasnou strategií hodnotově orientovaného růstu. Vše je podřízeno požadavku být leaderem. V Rakousku, České republice, na Slovensku, v Rumunsku, Albánii, Bulharsku, Gruzii a na Ukrajině patří Vienna Insurance Group již delší dobu k subjektům s vedoucím postavením na trhu. Důležitým faktorem úspěchu při posilování postavení na trhu je strategie více značek v rámci Vienna Insurance Group, která na všech trzích sází na sílu osvědčených, tradičních značek. Dále koncern staví na optimálním přístupu k zákazníkům prostřednictvím své multikanálové distribuce, na důsledném využívání synergických efektů a širokém rozložení rizik. Zkušenosti a fundované znalosti trhu, které Vienna Insurance Group za posledních dvacet let získala, se permanentně odrážejí v pojišťovací činnosti široce diverzifikované podle zemí, odbytových cest a produktů. Kurs důsledně sledovaný koncernem vede k patřičně pevné struktuře obchodu, což se projevuje také vynikajícím ratingem agentury Standard & Poor’s (A+, stabilní výhled).

6

Se stabilitou těžkými časy Právě v ekonomicky obtížných dobách se ukazuje důležitost široké geografické přítomnosti na trhu. Rozdílná hospodářská dynamika jednotlivých zemí měla na Vienna Insurance Group vyrovnaný dopad. I přes nepříznivou ekonomickou situaci tak Vienna Insurance Group dokázala dosáhnout vynikající výkonnosti a v roce 2009 úspěšně pokračovat ve svém vývoji. Vienna Insurance Group je zárukou finanční stability a nabízí svým zákazníkům i v budoucnu vysokou míru zabezpečení. Na základě znalosti svých trhů v CEE vychází Vienna Insurance Group z toho, že i v dalších letech budou tyto – ve srovnání se

západní Evropou ještě nenasycené – pojistné trhy vykazovat nárůsty, které by mohly být vyšší než v západní Evropě. S našimi zaměstnanci za úspěchem Angažovanost a podnikatelské nasazení zaměstnanců koncernových společností umožnilo úspěch koncernu na všech trzích. Společným nasazením můžeme mnoho dosáhnout, obzvláště i v turbulentních dobách, a dále posílit koncern také v budoucnu.

Vienna Insurance Group podle regionů (stav: 31.12.2009) Předepsané pojistné (celkem)

Předepsané pojistné (život)

Předepsané pojistné (neživot)

Postavení na trhu

Podíl na trhu

Počet zaměstnanců

(tis. EUR)

(tis. EUR)

(tis. EUR)

Rakousko

3.874.153

1.985.434

1.888.719

1

23,8%

6.368

Česká republika

1.603.290

627.774

975.516

2.

31,0%

4.972

Slovensko

628.377

295.019

333.359

1

31,4%

1.650

Polsko

548.263

164.190

384.073

NŽ: 4.

NŽ: 8,7%

1.578

Rumunsko

606.658

87.233

519.425

1.

29,0%

5.088

Ostatní trhy střední a východní Evropy Albánie Pobaltí Bulharsko Chorvatsko Makedonie Srbsko Turecko Ukrajina Maďarsko

546.564 15.768 16.569 145.007 108.323 4.982 48.112 67.941 21.610 118.252

190.962 16.569 13.571 60.510 21.146 1.114 78.052

355.602 15.768 131.436 47.813 4.982 26.966 67.941 20.497 40.200

2. Ž: 6. 1. 4. 8. Ž: 1. 13. 2. 7.

13,7% Ž: 6,5% 18,0% 8,3% 5,4% Ž: 24,7% 2,0% 3,1% 5,3%

4.615 237 116 856 1.095 64 922 258 777 290

Ostatní trhy Německo Lichtenštejnsko

211.976 131.021 80.955

140.560 59.605 80.955

71.416 71.416 -

-

-

115 104 11

Trhy zemí střední a východní Evropy jako Gruzie, Rusko a Bělorusko ještě nebyly v roce 2009 součástí konsolidačního okruhu Vienna Insurance Group. V Itálii a Slovinsku jsou navíc pobočky rakouské pojišťovny Wiener Städtische. Podíly a postavení na trhu: stav 1.–3. čtvrtletí 2009 (Pobaltí, Makedonie a Ukrajina: stav 1.–2. čtvrtletí 2009)

7

STRATEGIE A TRH CÍLE A STRATEGIE Vienna Insurance Group usiluje jako mezinárodní pojišťovací koncern s jasným zaměřením na region střední a východní Evropy dlouhodobě o plynulý růst výnosů a pojistného. Obchodně politická rozhodnutí a veškeré aktivity v jednotlivých zemích směřují k vytvoření co nejlepší pozice lokálních dceřiných společností i celého koncernu, aby úspěšně čelily výzvám aktuálního tržního prostředí. Cílem Vienna Insurance Group je: • udržení vedoucího postavení v Rakousku a • rozvoj pojistných aktivit v rostoucím regionu střední a východní Evropy Zásadní principy pro dosažení cílů Při realizaci těchto cílů se Vienna Insurance Group opírá o čtyři principy, které se osvědčily v managementu koncernu: Globální myšlení – lokální řízení Vienna Insurance Group kombinuje jedinečným způsobem dlouhodobé zkušenosti vedení koncernu s know-how lokálního managementu. Díky tomu se standardy koncernu odrážejí na každém trhu ve spravedlivých pojistných řešeních zaměřených na potřeby zákazníků a prospívají všem zákazníkům. Přímá komunikace a vzájemná výměna vědomostí utvářejí spolupráci v koncernu nejen na úrovni top managementu. Také vedoucí pracovníci a zaměstnanci koncernových společností pravidelně diskutují o příkladech best practice, a vzájemně si tak zpřístupňují úspěšné produkty a kreativní řešení. Tento intenzivní přenos know-how umožňuje Vienna Insurance Group stále znovu bodovat na trzích inovativními pojistnými řešeními přizpůsobenými lokálním poměrům a potřebám zákazníků. Politika více značek Vědomě sledovanou politikou více značek se Vienna Insurance Group podstatně odlišuje od ostatních subjektů na trhu v regionu. Každá společnost v koncernu má svou lokální značku jako jméno, po němž následuje příjmení Vienna Insurance Group. Tak zůstávají zachovány etablované a dobře zavedené značky, které jsou již zakotveny v povědomí zákazníků a napomáhají posilovat loajalitu a angažovanost lokálních pracovníků a manažerů. S existující zavedenou značkou lze také snadněji dále rozvíjet stávající obchodní vztahy. Takto lze velmi úspěšně rozvíjet pojišťovny.

Každý podnik má svou individuální značku ale také efektivně používat a aktivně získávat zákazníky a posilovat jejich vazbu na pojišťovnu. Pokud se ukáže, že některá značka už není v konkurenci potřebná, budou podniky Vienna Insurance Group případně i sloučeny a lokální značky staženy z trhu. Bez ohledu na různé značky, které se úspěšně používají ve spojení s multikanálovou distribucí, se Vienna Insurance Group v případě více společností v jedné zemi vždy snaží dosahovat synergických efektů v oblasti back office. Tak dochází k centralizaci oblastí bez přímého kontaktu se zákazníkem, jako je např. ekonomický úsek, nákup, mzdové účetnictví, IT, finanční umístění atd., v rámci jedné země a k využití potenciálů úspor. V této souvislosti vyvinula Vienna Insurance Group v roce 2009 koncernový akční program pro snížení věcných nákladů a zlepšení procesů zaměřený na budoucnost. Do konce roku 2010 se plánuje snížení nákladů ve výši 100 milionů EUR. Multikanálová distribuce Průbojný obchod a velké množství odbytových cest umožňují stoprocentní využití obchodního potenciálu trhu a jsou tak základem pro růst Vienna Insurance Group. Několik odbytových cest v rámci multikanálového odbytu ve spojení s politikou více značek zajišťuje optimální přístup k zákazníkům. Koncern staví na zaměstnancích pracujících v obchodní službě, kteří jsou základem pevné obchodní struktury. Kromě toho spolupracuje Vienna Insurance Group podle dostupnosti a efektivity s výhradními i nevýhradními pojišťovacími agenty, makléři, systémy strukturovaného a přímého prodeje a s bankami. Vienna Insurance Group vnímá velký význam obchodu i při akvizicích. Výkonná a trvalá obchodní síla je stále hlavním kritériem při získávání nových společností. Odbytové cesty, které jsou takto systematicky rozvíjené a rozšiřované v souvislosti s expanzí Vienna Insurance Group, jsou strůjcem vynikajícího postavení koncernu v Rakousku a CEE. Diverzifikace Koncern se vyznačuje širokou diverzifikací – podle zemí, odbytových cest a produktů – v zájmu minimalizace rizik. Na 23 různých trzích usilujeme o vyvážený business mix za využití různých odbytových cest, který dlouhodobě podporuje pozitivní vývoj Vienna Insurance Group. Lokální management, který nejlépe zná speciální poměry a přání zákazníků na vlastních trzích, individuálně utváří optimální paletu produktů. Rozsáhlá nabídka Vienna Insurance Group se tak rychle a flexibilně přizpůsobuje aktuální poptávce v každé zemi. Tak se na každém trhu co možná nejlépe splňuje hlavní cíl Vienna Insurance Group – nabídka inovativních pojistných řešení pro všechny oblasti života a optimální služby zákazníkům na všech trzích. Diverzifikace je však důležitá také při finančním umístění

8

a zajištění. Zde dbá koncern na odpovídající kvalitu a rozložení rizik, aby bylo v těchto centrálních oblastech možno zaručit co největší zabezpečení. Řízení výnosů Vynikající kapitálové vybavení a postavení Vienna Insurance Group tvoří výborný základ pro úspěšné fungování v konkurenčním prostředí. Koncern je při tom ovlivněn obecným vývojem ekonomiky.

Proto se Vienna Insurance Group v zájmu rozvoje konkurenceschopnosti aktuálně soustřeďuje na zvyšování efektivity. Opatření zaměřená na dosažení cílů a aktivní řízení výnosů mají přispět ke zlepšení technického výsledku a rentability koncernových společností v Rakousku a CEE.

9

10

TRHY VIENNA INSURANCE GROUP Hospodářský prostor s budoucností

Přední postavení v regionu

Střední a východní Evropa je hospodářský prostor, který má budoucnost. I přes aktuální turbulence rostou tyto trhy ještě pořád více než trhy v západní Evropě. Jako relativně odolná proti krizi se ukázala především pojistná odvětví jako povinné ručení, ve kterém má Vienna Insurance Group ve všech státech CEE silné postavení. Potřeba pojistného plnění v těchto oblastech bude existovat i v budoucnu. Vienna Insurance Group vychází z toho, že v regionu CEE bude i po skončení konjunktury trvat dlouhodobý potenciál růstu a dohánění vývoje. Díky své široké geografické přítomnosti a svému vedoucího postavení v regionu je Vienna Insurance Group velmi dobře připravena těžit z tohoto růstu.

Vienna Insurance Group dosáhla svého cíle, který si stanovila před lety: stát se vedoucím pojistitelem ve střední a východní Evropě. Na našich klíčových trzích v CEE jsme celkově i v neživotním pojištění jedničkou. K tomuto úspěchu přispěly koncernové společnosti ze všech zemí. Velký potenciál růstu ve střední a východní Evropě je optimálně využíván díky široké geografické přítomnosti a přednímu postavení v regionu.

Postavení na trhu: stav 1.–3. čtvrtletí 2009 (Pobaltí, Makedonie a Ukrajina: stav 1.–2. čtvrtletí 2009)

11

AKTIVITY KONCERNU CHOVÁNÍ ZAMĚŘENÉ NA BUDOUCNOST Akční program zaměřený na budoucnost 2009 Ve smyslu hospodárnosti pracuje Vienna Insurance Group průběžně na optimalizaci svých podnikatelských aktivit. V rámci pokračující integrace koncernových společností již bylo zahájeno velké množství iniciativ a implementováno mnoho opatření. Vzhledem ke změněným rámcovým ekonomickým podmínkám se management Vienna Insurance Group v roce 2009 rozhodl zavést ještě důraznější opatření a prověřit vlastní pozici ve srovnání s mezinárodní konkurencí ohledně efektivity nákladů. Jako výsledek byl zjištěn potenciál optimalizace ve výši 100 milionů EUR do konce roku 2010. Management Vienna Insurance Group vyvinul v roce 2009 společně s externími poradci koncernový akční program zaměřený na budoucnost, jehož těžištěm jsou věcné náklady a rozsáhlé zlepšování procesů v jednotlivých společnostech i v celém koncernu.

poisťovňa, a. s., Vienna Insurance Group a Komunálna poisťovňa, a. s., Vienna Insurance Group byly sloučeny v silnou univerzální pojišťovnu. Tak lze využívat šance na slovenském trhu ještě průbojněji a nabízet zákazníkům optimální služby. Rumunsko V prosinci 2009 dohodla Vienna Insurance Group prodej rumunské životní pojišťovny Omniasig Asigurari de Viata francouzské pojišťovně AXA. Po svolení úřadů má být převzetí uzavřeno v 1. pololetí roku 2010. Důvodem bylo rozhodnutí Vienna Insurance Group soustředit se v tomto tržním segmentu na rozvoj BCR Asigurari de Viata a Asirom.

Efektivní využívání synergických efektů

Chorvatsko Během roku 2010 plánuje Vienna Insurance Group sloučení svých chorvatských Ve všech společnostech koncernových společností koncernu se dělají Cosmopolitan Life a Helios. opatření pro zvýšení Sloučená společnost bude na efektivity. rostoucím chorvatském pojistném trhu v budoucnu vystupovat jako univerzální pojistitel pod jménem Helios Vienna Insurance Group d.d. a nabízet atraktivní pojistná řešení v životním i neživotním pojištění. Díky zastoupením a rozsáhlé síti prodejních partnerů bude moci Helios ještě efektivněji využívat svou přítomnost v celé zemi pro poradenství a péči o zákazníky.Nové uspořádání organizační struktury koncernu

V další části následuje jako příklad popis některých opatření:

Nové uspořádání organizační struktury koncernu

Rakousko V Rakousku provádí Wiener Städtische jako vedoucí podnik koncernu rozsáhlou optimalizaci péče o zákazníky. Část úkolů zemských ředitelství zabývajících se obchodem a poradenstvím pro zákazníky převezmou v budoucnu celkem čtyři servisní centra. Sloučením pojištění majetku a pojištění osob a inkasa do servisních center dojde k centrálnímu a efektivnímu vyřizování hlášení škod, resp. likvidace. Díky standardizovanému a jednotnému vyřizování všech obchodních případů bude zákazníkům nabídnuta ještě vyšší kvalita.

Expanzí na trhy prostoru CEE se Vienna Insurance Group rozrostla na koncern s přibližně 50 společnostmi. Úspěšný vývoj vyžaduje neustálé přizpůsobování struktur koncernu. Příkladem jsou rozhodující oblasti řízení jako koordinace IT, řízení zajištění, řízení finančního umístění, finance a účetnictví, plánování a controlling, Mezinárodní personální rozvoj, Mezinárodní aktuariát, řízení rizik, koncernový audit, Investor Relations a Public Relations. Na úrovni koncernu se dále posiluje rovněž oblast mezinárodního obchodu, který zajišťuje co nejlepší péči o zákazníky a odbytové partnery i přes hranice jednotlivých států.

Slovensko Pro další zvyšování efektivity a optimalizace aktivit Vienna Insurance Group na Slovensku byly v souvislosti s akčním programem 2009 intenzivněji využívány synergické efekty koncernu. Slovenské koncernové společnosti Kontinuita

Aby se koncern dokázal s těmito výzvami ještě lépe vyrovnat, je z jeho pohledu dalším logickým opatřením vytvoření koncernového holdingu pod názvem Vienna Insurance Group AG Wiener Versicherung Gruppe* kótovaného na burze, ve kterém budou akcionáři nadále vlastnit své podíly. Pojišťovna Wiener

Od vyhlášení akčního programu v březnu 2009 se již podařilo úspěšně zahájit mnoho opatření a ke konci roku 2009 dosáhnout snížení nákladů o 60 milionů EUR. V zájmu dosažení úspor ve stanoveném časovém rámci a přípravy na budoucí výzvy se bude i v roce 2010 pracovat na realizaci optimalizačních opatření a na využití synergických efektů v koncernových společnostech v Rakousku a CEE.

* Nový název firmy s výhradou přijetí usnesení příslušnými grémii společnosti a schválení a zápisu změny stanov do obchodního rejstříku.

12

Städtische bude jako největší společnost koncernu a vedoucí rakouský pojistitel i nadále provozovat svou operativní pojišťovací činnost v Rakousku.

VLASTNÍ ZAJIŠTĚNÍ KONCERNU

První opatření k vytvoření nové struktury koncernu již byla úspěšně realizována. Aby bylo možno zaručit jasné přiřazení jednotlivých rezortů v představenstvu a jednoznačné struktury pro vedení koncernu a vedení pojišťovacího obchodu v rakouské Wiener Städtische, byly v rámci představenstva již v květnu roku 2009 vytvořeny dva výbory. Výbory se zabývají jednak převážně otázkami koncernu, jednak vedením Wiener Städtische v Rakousku.

VIG Re zajišťovna, a.s. (VIG Re), založená Vienna Insurance Group jako koncernová zajišťovna, absolvovala v roce 2009 úspěšně první hospodářský rok. Předepsaným zajistným téměř 260 milionů EUR dosáhla výsledku před zdaněním 14,5 milionů EUR a překročila tak původně očekávaný výnos cca o 30%. V roce 2009 se pozornost zaměřila na interní zajišťovací obchod, podařilo se již ale také získat první zákazníky mimo koncern.

Novou organizační strukturu s Vienna Insurance Group AG Wiener Versicherung Gruppe* jako holdingem kótovaným na burze má schválit valná hromada koncem června se zpětnou platností k začátku roku.

Tento trend pokračoval při obnovení zajistných smluv na rok 2010 a v současné době patří mezi zákazníky VIG Re již 30 externích pojišťoven. VIG Re se tak etablovala ve střední a východní Evropě jako nový spolehlivý poskytovatel zajistných kapacit. Toto postavení je posíleno ratingem agentury Standard & Poor’s a kapitálovým vybavením kolem 100 milionů EUR. VIG Re se opírá o nyní již dvacetileté zkušenosti Vienna Insurance Group ze zemí střední a východní Evropy a z toho plynoucí znalosti trhu a blízkosti k zákazníkům.

Rating Standard & Poor’s Mezinárodní ratingová agentura Standard & Poor’s v lednu 2010 potvrdila, že ponechá holdingu rating „A+“ se stabilním výhledem i po provedeném rozdělení podniku.

VIG Re

13

INVESTOR RELATIONS AKCIE VIENNA INSURANCE GROUP Výkonnost v roce 2009 Pro akcionáře skupiny Vienna Insurance Group skončil uplynulý burzovní rok 2009 nakonec velmi potěšitelně. Uzavíracím kurzem ke konci roku 36,00 EUR vykázala akcie nárůst kurzu skoro 50%. Výkonnost akcie v roce 2009 tak byla dokonce cca o 7 procentních bodů lepší než výkonnost indexu ATX. Na začátku roku musela akcie VIG v souladu s mezinárodním vývojem zaznamenat dramatický propad kurzu a 9. března 2009 dosáhla svého ročního minima 16,10 EUR. Hned potom pomohlo akcii k silnému oživení kurzu oznámení o vyplacení bonusové dividendy a stabilní vývoj zisku v průběhu roku. Hodnota akcie se tak mohla od okamžiku dosažení ročního minima do poloviny května téměř zdvojnásobit a vytvořila relativní vyšší výkonnost (outperformance) vůči indexu ATX. Postupně se vracející důvěra investorů v rychlé ekonomické zotavení regionu CEE a solidní vývoj hospodářského výsledku Vienna Insurance Group dovedl akcii 15. října 2009 na roční maximum 44,00 EUR. Po krátkých poklesech v důsledku vracející se nejistoty na kapitálových trzích skončila akcie k poslednímu dni v roce s 36,00 EUR. Tyto nejistoty pokračovaly i v tomto roce. Akcie VIG tak má sklon k nepatrným změnám kurzu při rostoucí volatilitě.

Dividenda Za uplynulý obchodní rok plánuje Vienna Insurance Group – ve shodě s nezměněnou dividendovou politikou koncernu – vyplatit minimálně 30% ročního zisku koncernu. Představenstvo proto navrhne odpovídajícím grémiím dividendu 0,90 EUR na akcii. Dnem výplaty dividend je podle předběžného plánu 5. červenec 2010.

STRUKTURA AKCIONÁŘŮ VIENNA INSURANCE GROUP

cca 30% drobní akcionáři

cca 70% Wiener Städtische Wechselseitige Versicherungsanstalt-Vermögensverwaltung

VIENNA INSURANCE GROUP (VIG) V POROVNÁNÍ S INDEXY ATX A MSCI INSURANCE INDEX (V EUR) 1. leden 2009 až 26. únor 2010 210 190 170 150 130 110 90 70 50 30 10 led 09

úno 09

Indexováno (základna = 100)

bře 09 VIG

dub 09

kvě 09 ATX

črv 09

črvc 09

srp 09

MSCI Insurance Index (v EUR)

zář 09

říj 09

list 09

pros 09

led 10

úno 10

14

ZDROJE A ODPOVĚDNOST CORPORATE SOCIAL RESPONSIBILITY Vienna Insurance Group cítí jako jeden z největších mezinárodních pojišťovacích koncernů ve střední a východní Evropě spoluodpovědnost za utváření důstojné budoucnosti. Proto vidí koncern jako svou povinnost vystupovat na podporu kulturních a sociálních požadavků v Rakousku a CEE a mezinárodní spoluprací, která přesahuje hranice i kulturní oblasti, významně přispívá ke vzájemnému porozumění. Aby mohla Vienna Insurance Group nabízet zákazníkům inovativní produkty přizpůsobené jejich potřebám, zabývá se při vzniku pojistných řešení aktuálním společenským vývojem a demografickými trendy.

Kromě toho usiluje o sociálně únosnou inovaci služeb a procesů šetrnou k přírodním zdrojům. Vienna Insurance Group se rovněž snaží přihlížet k přáním všech investorů a plnit jejich informační potřeby. Zejména v ekonomicky obtížných dobách se osvědčil otevřený a partnerský dialog s investory v zájmu upevnění důvěry v podnik. Vienna Insurance Group žije podnikovou kulturu tvorby hodnot a otevřenosti a hlásí se k vzájemnému respektu. To je zakotveno v hodnotách koncernu. Rozmanitost a rozdílné vlohy jsou chápány jako přednost. Vienna Insurance Group využívá potenciál, který tkví v její mnohotvárnosti.

Hodnoty – kořeny, které spojují Od prvopočátků podniku jsou ve Vienna Insurance Group hluboce zakořeněny etické hodnoty jako základ ziskového managementu. Tyto hodnoty jsou pevně zakotveny ve vizi People Strategy: corporate behaviour Vienna Insurance Group vůči zaměstnancům, zákazníkům i akcionářům se řídí poctivostí a trvale udržitelným rozvojem, zásadou vedení ve velkém i v malém, spokojeností zákazníků a podporou různosti a rovnosti šancí.

HODNOTY Důvěryhodnost a integrita Nejvyšší prioritou je pro nás poctivost a stálost. Každý z nás osobně nese odpovědnost za dodržování nejvyššího standardu chování, který předpokládá poctivost a stálost v každé oblasti naší práce. Podnikatelské myšlení a jednání Činy jsou více než slova. Naši zaměstnanci jsou vybízeni, aby přicházeli s vlastní iniciativou. Jsme si vědomi toho, že naše práce působí jako příklad a společně vedeme svou kompetentností, kreativitou a rozhodností. Spokojenost zákazníků a kvalita služeb Neustále se snažíme o spokojenost našich zákazníků. Dbáme na jejich potřeby a respektujeme jejich přání. Snažíme se překonávat jejich očekávání co do kvality naší nabídky a našich služeb při poradenství, likvidaci a vyplácení pojistného plnění. Uctivost a respekt Vzájemně se respektujeme a rozeznáváme a využíváme výhody plynoucí z rozdílnosti našich zaměstnanců a jejich rozmanitých nápadů. V zájmu pokračování svého úspěchu vytváříme rámcové podmínky, které naše zaměstnance motivují ke vzdělávání a k rozšiřování a prohlubování kvalifikace, abychom je co možná nejlépe podporovali a umožňovali jim růst společně s jejich úkoly.

15

VÝKONNOST V ROCE 2009 VÝVOJ OBCHODNÍ ČINNOSTI KONCERNU V ROCE 2009 Přibližně 50 pojišťoven patřících do Vienna Insurance Group působí v neživotním a úrazovém pojištění, životním pojištění a v některých zemích také ve zdravotním pojištění. Údaje ve výroční zprávě koncernu jsou rozděleny do segmentů podle těchto tří odvětví. Pro přehledné znázornění geografického vývoje obchodní činnosti v koncernu je 23 zemí, ve kterých koncern působí, rozděleno na sedm geografických segmentů: Rakousko, Česká republika, Slovensko, Polsko, Rumunsko, Ostatní trhy zemí CEE a Ostatní trhy (Německo, Lichtenštejnsko). Trhy Gruzie, Ruska a Běloruska v roce 2009 ještě nebyly součástí konsolidačního okruhu Vienna Insurance Group. Předepsané pojistné poprvé překročilo hranici 8 miliard EUR Vienna Insurance Group dosáhla v roce 2009 vynikajícího předepsaného pojistného 8.019,28 mil. EUR, což odpovídá meziročnímu nárůstu o 120,42 mil. EUR, resp. 1,5%. Z předepsaného hrubého pojistného připadlo 7.287,86 mil. EUR Vienna Insurance Group, zajistitelům bylo postoupeno 731,42 mil. EUR. K tomuto vývoji předepsaného pojistného přispěla především Česká republika nárůstem pojistného o 12,9%. Slovensko zvýšilo objem předepsaného pojistného meziročně o 3,8%. PODÍL NA PŘEDEPSANÉM POJISTNÉM V ROCE 2009 PODLE REGIONŮ Ostatní trhy 2,7% (2,8%)

Rakousko 48,3% (47,5%)

CEE 49,0% (49,7%) Hodnoty za rok 2008 jsou uvedeny v závorkách

Celkem bylo v roce 2009 dosaženo 49,0% předepsaného pojistného koncernu ve společnostech ze zemí CEE. V neživotním a úrazovém pojištění přispěly společnosti v zemích CEE k celkovému předepsanému pojistnému v těchto pojistných odvětvích 61,0%. V životním pojištění bylo dosaženo 39,1% předepsaného pojistného v CEE. Časově rozlišené čisté pojistné se podařilo zvýšit o 4,0%, z 6.961,61 mil. EUR v roce 2008 na 7.242,28 mil. EUR v roce 2009. Časově rozlišené odvody zajišťovnám dosáhly 779,36 mil. EUR.

Náklady na pojistná plnění Náklady na pojistná plnění dosáhly v roce 2009 po odečtení podílu zajištění (461,27 mil. EUR) výše 5.877,16 mil. EUR. To představuje meziroční nárůst o 269,80 mil. EUR, resp. 4,8%. Provozní náklady Provozní náklady všech konsolidovaných společností Vienna Insurance Group včetně pořizovacích nákladů na pojistné smlouvy a po odečtení provizí od zajistitelů dosáhly v roce 2009 výše 1.649,42 mil. EUR a meziročně tak vzrostly o 5,6%. Pořizovací náklady na pojistné smlouvy dosáhly v roce 2009 výše 1.389,46 mil. EUR a stouply tak meziročně o 1,0%. Zisk před zdaněním Ziskem před zdaněním ve výši 441,25 mil. EUR překonala Vienna Insurance Group v roce 2009 svůj zisk z rekordního roku 2007. Výsledek na akcii Výsledek na akcii, tedy ukazatel porovnávající roční zisk koncernu s průměrným počtem akcií v oběhu, dosáhl v roce 2009 výše 2,66 EUR. Combined ratio výrazně pod 100% Combined ratio koncernu (po zajištění, bez zohlednění výnosů z finančního umístění) dosáhl v roce 2009 hodnoty 96,3%. Výsledek finančního hospodaření V roce 2009 dosáhlo finanční hospodaření Vienna Insurance Group výsledku 929,97 mil. EUR. Zde zaznamenala Vienna Insurance Group i přes negativní dopad mezinárodní finanční krize nárůst o 1,8%, resp. 16,03 mil. EUR. To potvrdilo správnost konzervativní investiční politiky koncernu. Finanční umístění přes 25 miliard EUR Celkové finanční umístění Vienna Insurance Group dosáhlo k 31. prosinci 2009 výše 25.894,05 mil. EUR, což představuje meziroční nárůst o 1.346,49 mil. EUR, resp. 5,5%. V tomto finančním umístění jsou zahrnuty všechny pozemky a budovy Vienna Insurance Group, všechny podíly v podnicích konsolidovaných ekvivalenční metodou i všechny finanční nástroje. Zahrnuto nebylo finanční umístění životního pojištění vázaného na fondy a indexy. To stouplo za rok 2009 z 3.602,40 mil. EUR o 28,5% na 4.628,45 mil. EUR.

16

V neživotním a úrazovém pojištění dosáhlo finanční umístění k 31.12.2009 výše 4.133,40 mil. EUR (+10,2%). V životním pojištění se podařilo dosáhnout meziročního nárůstu o 4,6% z 19.965,45 mil. EUR na 20.883,64 mil. EUR. Ve zdravotním pojištění dosáhlo finanční umístění Vienna Insurance Group k 31. prosinci 2009 výše 877,01 mil. EUR (+5,6%).

V neživotním a úrazovém pojištění vzrostly pojistně technické rezervy meziročně o 4,1% na 4.271,35 mil. EUR. V životním pojištění vzrostly pojistně technické rezervy k 31. prosinci 2009 meziročně o 4,0% na 17.454,17 mil. EUR a ve zdravotním pojištění pojistně technické rezervy vzrostly meziročně o 6,0% na 852,75 mil. EUR. Pojistně technické rezervy životního pojištění vázaného na fondy a indexy rovněž meziročně vzrostly, a to o 30,8%, z 3.346,77 mil. EUR v roce 2008 na 4.376,16 mil. EUR. RoE (Return on Equity) Ukazatel RoE udává poměr koncernového zisku a průměrného celkového vlastního kapitálu Vienna Insurance Group. V roce 2009 dosáhl koncern rentability vlastního kapitálu (RoE) ve výši 10,0% (2008: 14,3%).

Vlastní kapitál Kapitálovou základnu Vienna Insurance Group se v roce 2009 podařilo zvýšit o 11,8% na 4.628,57 mil. EUR (2008: 4.138,79 mil. EUR). Pojistně technické rezervy Pojistně technické rezervy dosáhly k 31. prosinci 2009 výše 22.578,26 mil. EUR. Pojistně technické rezervy Vienna Insurance Group tak byly ke konci roku 2009 meziročně o 4,1% vyšší.

Cash Flow Cash flow z běžné obchodní činnosti bylo v roce 2009 1.989,65 mil. EUR a cash flow z investiční činnosti -2.163,16 mil. EUR. Největší položky cash flow z investiční činnosti pocházely z nákupu cenných papírů „available for sale“ a z koupě podniků plně konsolidovaných a podniků konsolidovaných ekvivalenční metodou. Z finanční činnosti Vienna Insurance Group pochází cash flow ve výši 2,65 mil. EUR (1.173,69 mil. EUR v roce 2008). Ke konci roku 2009 měla Vienna Insurance Group k dispozici finanční prostředky ve výši 484,52 mil. EUR. Celkem získala Vienna Insurance Group v roce 2009 úroky a dividendy ve výši 884,04 mil. EUR.

17

PODROBNÝ VÝVOJ OBCHODNÍ ČINNOSTI Předepsané pojistné koncernu V roce 2009 připadlo 52,5% celkového objemu předepsaného pojistného na neživotní a úrazové pojištění, životní pojištění přispělo k celkovému objemu předepsaného pojistného 43,5% – to je meziročně o 1,7 procentního bodu více – a ze zdravotního pojištění pocházelo 4,0% předepsaného pojistného. Předepsané hrubé pojistné podle odvětví v mil. EUR

Neživotní/úrazové pojištění Životní pojištění Zdravotní pojištění Celkem

2007

2008

2009

3.671,17 2.934,17 306,60 6.911,93

4.278,85 3.305,73 314,28 7.898,87

4.206,75 3.491,17 321,36 8.019,28

Předepsané hrubé pojistné podle geografických segmentů

v mil. EUR

Rakousko Česká republika Slovensko Polsko Rumunsko Ostatní trhy zemí střední a východní Evropy* Ostatní trhy** Celkem

2007

2008

2009

3.695,37 1.130,47 494,52 543,14 413,49

3.755,72 1.419,73 605,60 795,14 608,22

3.874,15 1.603,29 628,38 548,26 606,66

383,77 251,17 6.911,93

496,35 218,11 7.898,87

546,56 211,98 8.019,28

* Ostatní trhy zemí střední a východní Evropy: Albánie, Bulharsko, Estonsko, Chorvatsko, Lotyšsko, Litva, Makedonie, Srbsko, Turecko, Ukrajina, Maďarsko ** Ostatní trhy: Německo, Lichtenštejnsko

Neživotní a úrazové pojištění V neživotním a úrazovém pojištění dosáhly společnosti Vienna Insurance Group v roce 2009 celkového předepsaného pojistného 4.206,75 mil. EUR (2008: 4 278,85 mil. EUR). Tento segment tak zaznamenal mírný meziroční pokles o 1,7%, který se v podstatě zakládá na změnách způsobených vývojem měny. PODÍL REGIONŮ NA CELKOVÉM HRUBÉM PŘEDEPSANÉM POJISTNÉM V NEŽIVOTNÍM A ÚRAZOVÉM POJIŠTĚNÍ V ROCE 2009

Ostatní trhy 1,7% (1,6%)

CEE 61,0% (61,7%)

Hodnoty za rok 2008 jsou uvedeny v závorkách

Rakousko 37,3% (36,7%)

K celkovému předepsanému pojistnému koncernu přispěly společnosti Vienna Insurance Group z České republiky předepsaným pojistným ve výši 975,52 mil. EUR, což na lokálním měnovém základě odpovídá meziročnímu nárůstu ve výši 2,1%. V neživotním a úrazovém pojištění dosáhla Vienna Insurance Group v Polsku na lokálním měnovém základu meziročního nárůstu ve výši 14,5% (384,07 mil. EUR) a v Rumunsku na lokálním měnovém základu meziročního nárůstu 5,2% (519,43 mil. EUR). Podíl pojistného dosaženého v zemích CEE na celkovém předepsaném pojistném koncernu dosáhl v neživotním a úrazovém pojištění 61,0%. Růst předepsaného pojistného v životním pojištění V životním pojištění dosáhly koncernové společnosti Vienna Insurance Group celkového předepsaného pojistného 3.491,17 mil. EUR, což představuje meziroční nárůst o 5,6%.

PODÍL REGIONŮ NA CELKOVÉM HRUBÉM PŘEDEPSANÉM POJISTNÉM V ŽIVOTNÍM POJIŠTĚNÍ V ROCE 2009

Ostatní trhy 4,0% (4,5%)

Rakousko 56,9% (56,6%)

CEE 39,1% (38,9%)

Hodnoty za rok 2008 jsou uvedeny v závorkách

Přitom připadl na koncernové společnosti v CEE s předepsaným pojistným ve výši 1.365,18 mil. EUR meziroční nárůst ve výši 6,3%. Tím vzrostl podíl CEE na celkovém předepsaném pojistném koncernu v životním pojištění na 39,1%. Z České republiky přitom pocházelo již 627,77 mil. EUR předepsaného pojistného, což je na lokálním měnovém základu meziročně o 48,9% více. Ze Slovenska pocházelo v tomto segmentu 295,02 mil. EUR (+7,2%) a v Rumunsku dosáhl koncern předepsaného pojistného 87,23 mil. EUR, a tím vynikajícího meziročního nárůstu na lokálním základu ve výši 157,2%. Meziroční nárůst předepsaného pojistného ve zdravotním pojištění o 2,3% Také ve zdravotním pojištění, které v současné době poskytuje v rozsahu relevantním pro celkové předepsané pojistné pouze Wiener Städtische v Rakousku, která zde patří mezi přední pojistitele ve zdravotním pojištění, zaznamenala Vienna Insurance Group s předepsaným pojistným 321,36 mil. EUR meziroční nárůst o 2,3%.

18

Zisk před zdaněním K vývoji koncernového zisku přispěla všechna pojistná odvětví, ve kterých Vienna Insurance Group působí. V roce 2009 dosáhl zisk před zdaněním 441,25 mil. EUR, což odpovídá meziročnímu poklesu 18,4%. Vzhledem k podílům na mimořádných výnosech v posledním roce má však srovnání s rokem 2008 nízkou vypovídací hodnotu. Zisk před zdaněním podle odvětví

v mil. EUR

2007

2008

2009

Neživotní/úrazové pojištění Životní pojištění Zdravotní pojištění Celkem

265,07 157,20 15,03 437,30

414,23 102,40 24,17 540,80

238,86 177,77 24,62 441,25

Zisk před zdaněním podle geografických segmentů

v mil. EUR


2007

2008

2009

286,80 73,81 30,30 18,78 4,56

344,33 107,45 4,99 26,11 57,46

247,49 122,91 23,01 27,42 24,19

10,25 12,80 437,30

-14,41 14,87 540,80

-23,75 19,98 441,25


Neživotní a úrazové pojištění Neživotní a úrazové pojištění přispělo k celkovému zisku koncernu 238,86 mil. EUR, tedy podílem ve výši 54,1%. Životní pojištění Také životní pojištění přispělo k celkovému zisku koncernu Vienna Insurance Group celkovou částkou 177,77 mil. EUR, což představuje meziroční nárůst o 73,6%. Zdravotní pojištění Zdravotní pojištění přispělo k celkovému výsledku Vienna Insurance Group 24,62 mil. EUR.

Zaměstnanci V roce 2009 pracovalo ve Vienna Insurance Group celkem 24.386 zaměstnanců, což je meziročně o 4,2% více. Počet zaměstnanců podle regionů


2007

2008

2009

6.138 4.638 1.697 1.359 2.767

6.341 4.883 1.793 1.522 4.239

6.368 4.972 1.650 1.578 5.088

3.596 112 20.307

4.500 115 23.393

4.615 115 24.386


Prodeje Začátkem roku 2009 prodala Vienna Insurance Group podíly ve Wüstenrot Versicherungs-Aktiengesellschaft ve výši cca 12%. Podstatné události po rozhodném datu účetní závěrky Rumunská životní pojišťovna Omniasig Asigurari de Viata bude prodána francouzské pojišťovně AXA. Po svolení úřadů má být převzetí uzavřeno v 1. pololetí roku 2010. Řízení rizik Řízení rizik Vienna Insurance Group je pevně zakotveno v kultuře vedení podniku a staví na jasně definované konzervativní politice rizik, rozsáhlé expertize rizik, vyvinutém instrumentáři rizik a rozhodnutích představenstva beroucích rizika v úvahu.

19

VÝHLED 2010 POJISTNÝ TRH 2010 Rakousko V roce 2009 zaznamenal rakouský pojistný trh podle posledních prognóz Rakouské asociace pojišťoven (Versicherungsverband Österreichs – VVÖ) pokles. Pro rok 2010 se vzhledem k důsledkům propadu konjunktury v Rakousku počítá s dalším poklesem celkového předepsaného pojistného trhu. V životním pojištění očekávají experti podle posledních prognóz pro celý rok 2010 další pokles pojistného ve výši 3%. Také v neživotním a úrazovém pojištění dojde vzhledem k nepříznivé hospodářské situaci k poklesu předepsaného pojistného. V roce 2010 se v tomto segmentu počítá s poklesem ve výši 0,5%. Zdravotní pojištění pravděpodobně poroste stejně jako každý rok. Rakouská asociace pojišťoven ve své poslední prognóze o zdravotním pojištění očekávala mírný nárůst pojistného ve výši 2,5%. Vzhledem k rostoucí konkurenci na rakouském pojistném trhu budou u pojišťoven ještě výrazněji než dosud vystupovat do popředí služby a poradenství. CEE Pojistné trhy regionu CEE mají vzhledem k silnému procesu dohánění vývoje stále vysoký potenciál růstu. Přes předpovídané ochlazení konjunktury tak lze i v roce 2010 počítat s růstem pojistných trhů. Primárně trvá poptávka po pojišťovacích službách v pojištění motorových vozidel a průmyslu. Spotřebitelé s rostoucí životní úrovní investují do vlastního automobilu, čímž vznikne nutnost pojistné ochrany v rámci povinného ručení nebo navíc u leasingového financování v podobě havarijního pojištění. S dalším růstem životní úrovně pak lidé investují do rodinného domku nebo vlastního bytu, čímž roste význam pojištění domácností a rodinných domů. Mají-li k dispozici další příjmy, roste vedle výše uvedených základních pojištění důležitost spořicích a investičních produktů v podobě životního pojištění. Především v zemích, jako je Česká republika, Slovensko, Polsko a Maďarsko, hraje životní pojištění již hlavní roli. Toto pojistné odvětví nabízí v zemích CEE ještě vyšší potenciál dohánění vývoje než neživotní pojištění. Rozvoj zdravotního pojištění závisí na rozsahu liberalizace příslušných trhů a na určité životní úrovni.

Jelikož se všeobecně počítá s tím, že se ekonomiky států CEE mohou částečně odpojit od vývoje evropské patnáctky a potřeba pojistných produktů nebude ještě dlouho pokryta, otevírají se i pro další roky velké perspektivy růstu.

VIENNA INSURANCE GROUP – VÝHLED Jasným cílem Vienna Insurance Group je nabízet zákazníkům a investorům nezávisle na kolísání konjunktury velkou stabilitu. Přesně to koncern dosáhl v roce 2009 ziskem před zdaněním ve výši 441,25 mil. EUR. Vienna Insurance Group prokázala v obou uplynulých letech vynikající výkonnost a úspěšně pokračuje ve svém vývoji. V roce 2010 Vienna Insurance Group očekává jednomístný nárůst pojistného. U zisku před zdaněním počítá management Vienna Insurance Group s přírůstkem kolem 10%. Akční program zaměřený na budoucnost Vienna Insurance Group si dále stanovila za cíl udržet po dobu celého hospodářského cyklu combined ratio výrazně pod 100%. V zájmu splnění tohoto cíle byl spuštěn projekt na zvýšení efektivity. Mnoho opatření tohoto koncernového akčního programu zaměřeného na budoucnost s těžištěm ve věcných nákladech a rozsáhlém zlepšování procesů v jednotlivých společnostech i v rámci celého koncernu se již podařilo úspěšně zahájit v roce 2009 a dosáhnout tak snížení nákladů ve výši 60 mil. EUR. V roce 2010 management společnosti očekává, že může být vyčerpán celý potenciál optimalizace ve výši 100 mil. EUR. Nové uspořádání organizační struktury koncernu Na rok 2010 se dále plánuje nové uspořádání organizační struktury koncernu. Expanzí na trhy prostoru CEE se počet společností ve Vienna Insurance Group rozrostl přibližně na 50. Aby bylo možno takto vzniklým výzvám ještě lépe čelit, vidí koncern jako další logické opatření zřízení koncernového holdingu s názvem Vienna Insurance Group AG Wiener Versicherung Gruppe* kótovaného na burze. Pojišťovna Wiener Städtische bude jako největší společnost koncernu a vedoucí rakouský pojistitel i nadále provozovat svou operativní pojišťovací činnost v Rakousku. * Nový název firmy s výhradou přijetí usnesení příslušnými grémii společnosti a schválení a zápisu změny stanov do obchodního rejstříku.

20

KONCERNOVÁ ZÁVĚRKA KONCERNOVÁ ROZVAHA K 31.12.2009 AKTIVA

31.12.2009

31.12.2008

v tis. EUR

*

A. Nehmotný majetek I. Goodwill II. Pojistné kmeny získané za úplatu III. Ostatní nehmotný majetek Nehmotný majetek celkem B. Finanční umístění I. Pozemky a stavby II. Podíly v podnicích oceněných ekvivalenční metodou III. Finanční nástroje a) Půjčky a ostatní finanční umístění b) Ostatní cenné papíry Finanční nástroje držené do splatnosti Finanční nástroje určené k prodeji Finanční instrumenty přeceněné na reálnou hodnotu* Finanční umístění celkem C. Finanční umístění životního pojištění, je-li nositelem investičního rizika pojistník D. Podíly zajistitelů na pojistně technických rezervách E. Pohledávky F. Daňové pohledávky a zálohy z výnosových daní G. Odložená daňová pohledávka H. Ostatní aktiva I. Platební prostředky a jejich ekvivalenty

1.754.694 81.149 139.573 1.975.416

1.416.089 67.569 165.283 1.648.941

3.301.248 115.859 22.476.944 4.713.204 17.763.740 2.890.314 13.514.370 1.359.056 25.894.051 4.628.446 1.117.237 1.563.449 110.806 122.329 376.008 484.523

3.090.411 119.651 21.337.503 5.765.808 15.571.695 2.347.061 11.707.295 1.517.339 24.547.565 3.602.404 1.222.261 1.474.925 124.211 131.170 294.316 619.327

AKTIVA celkem

36.272.265

33.665.120

včetně obchodního portfolia

21

KONCERNOVÁ ROZVAHA K 31.12.2009

PASIVA

31.12.2009

31.12.2008

132.887 2.109.003 495.602 1.478.447 123.341 289.293 4.628.573 545.349

132.887 2.109.003 245.602 1.423.144 -38.763 266.917 4.138.790 501.242

1.120.066 17.347.996 3.471.984 54.150 559.140 24.921 22.578.257 4.376.160

1.030.712 16.861.965 3.370.508 46.744 348.994 23.444 21.682.367 3.346.773

298.402 286.499 584.901 3.052.245 112.351 160.035 234.394

338.160 261.009 599.169 2.858.995 136.613 141.483 259.688

36.272.265

33.665.120

v tis. EUR

A. Vlastní kapitál I. Základní kapitál II. Ostatní kapitálové fondy III. Kapitálové rezervy z doplatků do hybridního kapitálu IV. Fondy ze zisku V. Ostatní rezervy VI. Menšinové podíly Vlastní kapitál celkem B. Podřízená pasiva C. Pojistně technické rezervy I. Rezerva na nezasloužené pojistné II. Rezerva pojistného životních pojištění III. Rezerva na pojistná plnění IV. Rezerva na prémie a slevy nezávislé na zisku V. Rezerva na prémie a slevy závislé na zisku VI. Ostatní pojistně technické rezervy Pojistně technické rezervy celkem D. Technické rezervy na životní pojištění, je-li nositelem investičního rizika pojistník E. Netechnické rezervy I. Rezervy na důchody a podobné závazky II. Ostatní rezervy Netechnické rezervy celkem F. Závazky G. Daňové závazky z výnosových daní H. Odložený daňový závazek I. Ostatní pasiva PASIVA celkem

22

VLASTNÍ KAPITÁL KONCERNU Vývoj vlastního kapitálu koncernu v účetních obdobích 2009 a 2008 Fondy ze zisku

Ostatní rezervy

Mezisoučet

Menšinové podíly

Vlastní kapitál

0

1.057.693

136.374

2.338.105

277.458

2.615.563

1.073.974

245.602

0

0

1.343.454

0

1.343.454

0 0 0 132.887

0 0 0 2.109.003

0 0 0 245.602

72.418 408.533 -115.500 1.423.144

0 -175.137 0 -38.763

72.418 233.396 -115.500 3.871.873

-40.790 33.786 -3.537 266.917

31.628 267.182 -119.037 4.138.790

132.887

2.109.003

245.602

1.423.144

-38.763

3.871.873

266.917

4.138.790

0

0

250.000

0

0

250.000

0

250.000

0 0 0 132.887

0 0 0 2.109.003

0 0 0 495.602

3.625 340.486 -288.808 1.478.447

0 162.104 0 123.341

3.625 502.590 -288.808 4.339.280

-966 27.894 -4.552 289.293

2.659 530.484 -293.360 4.628.573

Základní kapitál

Ostatní kapitálové fondy

Stav 1. ledna 2008 Zvýšení kapitálu / emise hybridního kapitálu Změny konsolidačního okruhu / podílové kvóty Celkový výsledek Výplata dividend Stav 31. prosince 2008

109.009

1.035.029

23.878

Stav 1. ledna 2009 Zvýšení kapitálu / emise hybridního kapitálu Změny konsolidačního okruhu / podílové kvóty Celkový výsledek Výplata dividend* Stav 31. prosince 2009

Kapitálová rezerva z doplatků do hybridního kapitálu

v tis. EUR

*

Včetně výplaty pro použití hybridního kapitálu.

Výše uvedený mezisoučet odpovídá vlastnímu kapitálu přiřazenému vlastníkům podílů a ostatním investorům mateřské společnosti. Podíl vlastníka podílů na změně vykázané bezprostředně ve vlastním kapitálu podniku oceněného ekvivalenční metodou činí -1.308 tis. EUR (6.470 tis. EUR).

23

KONCERNOVÝ VÝKAZ ZISKŮ A ZTRÁT ZA OBDOBÍ OD 1.1.2009 DO 31.12.2009 2009

2008

8.019.281 -731.418 7.287.863 2.362 -47.946 7.242.279

7.898.866 -857.105 7.041.761 -81.279 1.123 6.961.605

1.787.914 -857.949

2.187.382 -1.273.451

929.965 -843 124.986

913.931 4.205 127.457

-6.338.424 461.266 -5.877.158

-6.213.585 606.228 -5.607.357

-1.389.458 -370.177 110.212 -1.649.423 -328.560 441.246 -77.533 363.713 340.486 23.227

-1.375.963 -373.126 186.969 -1.562.120 -296.924 540.797 -98.454 442.343 408.533 33.810

2,66

3,41

31.12.2009

31.12.2008

Zisk za účetní období +/- Kurzové rozdíly evidované ve vlastním kapitálu +/- Nerealizované zisky a ztráty z prodeje Finančních nástrojů určených k prodeji Daně ze zisků a ztrát evidovaných ve vlastním kapitálu*

363.713 -7.276 211.148 -37.101

442.343 -40.833 -164.226 29.898

Součet zisků a ztrát evidovaných ve vlastním kapitálu po zdanění

530.484

267.182

502.590 27.894

233.396 33.786

v tis. EUR

Pojistné Předepsané hrubé pojistné Předepsané pojistné – podíl zajistitelů Předepsané pojistné očištěné od zajištění Změna stavu hrubé výše rezervy na nezasloužené pojistné Změna stavu rezervy na nezasloužené pojistné – podíl zajistitelů Zasloužené pojistné očištěné od zajištění Výsledek finančního umístění kromě podílů v podnicích oceněných ekvivalenční metodou Výnosy z finančního umístění Náklady na finanční umístění a úrokové náklady Výsledek finančního hospodaření celkem kromě podílů v podnicích konsolidovaných ekvivalenční metodou Výsledek z podílů v podnicích oceněných ekvivalenční metodou Ostatní výnosy Náklady na pojistná plnění Náklady na pojistná plnění – hrubá výše Náklady na pojistná plnění – podíl zajistitelů Náklady na pojistná plnění očištěné od zajištění Provozní náklady Pořizovací náklady na pojistné smlouvy Správní režie Provize od zajistitelů Čistá výše provozních nákladů Ostatní náklady Zisk před zdaněním Daňové náklady Zisk za účetní období z toho přiřaditelný vlastníkům podílů VIENNA INSURANCE GROUP z toho menšinové podíly na zisku za účetní období Zisk na akcii nerozředěný = rozředěný zisk na akcii (v EUR)

ZISKY A ZTRÁTY EVIDOVANÉ VE VLASTNÍM KAPITÁLU BEZ VLIVU NA HOSPODÁŘSKÝ VÝSLEDEK

v tis. EUR

z toho přiřaditelný vlastníkům podílů VIENNA INSURANCE GROUP z toho menšinové podíly *

Daně jsou výsledkem výhradně nerealizovaných zisků a ztrát z Finančních nástrojů určených k prodeji.

24

KONCERNOVÝ VÝKAZ CASH FLOW OD 1. LEDNA 2009 DO 31. PROSINCE 2009 31.12.2009

31.12.2008

363.713 1.136.541 87.369 -59.297 66.492 119.625 -150.190 349.194 -39.758 -25.602 -199.481 41.966 299.075 1.989.647 65.170 -513.693 3.880.012 -5.320.268 218.360 -684.793 34.862 -237.903 -638.379 1.033.475 -2.163.157 250.000 39.859 -293.360 6.146 2.645 -170.865

442.343 1.247.502 -42.044 41.491 208.557 409.401 -460.472 439.772 -71.718 -33.881 101.946 41.735 -235.534 2.089.098 602.724 -1.248.562 4.835.485 -5.412.478 40.977 -155.477 48.071 -317.253 -582.327 -837.760 -3.026.600 1.343.454 -160 -119.037 -50.566 1.173.691 236.189

619.327 -170.865 36.416 -355 484.523 55.129

277.700 236.189 97.437 8.001 619.327 56.652

726.043 158.000 79.178 192.714

637.917 198.973 105.759 81.626

54.670 6,19%

25.984 6,41%

v tis. EUR

Výsledek za období Změna ostatních pojistně technických rezerv netto Změna ostatních pojistně technických pohledávek a závazků Změna depozitních pohledávek a závazků a zúčtovacích pohledávek a závazků Změna ostatních pohledávek a závazků Změna u cenných papírů v obchodním portfoliu Zisk/Ztráta z úbytku kapitálových investic Odpisy/Navýšení všech ostatních kapitálových investic Změna penzijních rezerv, rezerv odbytného a personálních rezerv Změna aktivního/pasivního časového rozlišení daně s výjimkou daňových závazků Změna ostatních bilančních položek Změna nehmotných majetkových hodnot Ostatní výdaje a výnosy neovlivňující platbu a oprávky výsledku období Cash flow z běžné obchodní činnosti Vklady z prodeje plně konsolidovaných podniků a podniků oceněných ekvivalenční metodou Výplaty z nabytí plně konsolidovaných podniků a podniků oceněných ekvivalenční metodou Vklady z prodeje finančních nástrojů určených k prodeji Výplaty z nabytí finančních nástrojů určených k prodeji Vklady z úbytku finančních nástrojů držených do splatnosti Výplaty z přírůstku finančních nástrojů držených do splatnosti Vklady z prodeje pozemků a budov Výplaty z nabytí pozemků a budov Změna položek životního pojištění vázaného na fondy a indexy Změna ostatních kapitálových investic Cash flow z investiční činnosti Zvýšení kapitálu včetně doplatků do hybridního kapitálu Úbytek/Přírůstek podřízených závazků Výplaty dividend Vklady a výplaty z ostatní finanční činnosti Cash flow z finanční činnosti Změna finančních prostředků Stav finančních prostředků k začátku období Změna finančních prostředků Změna konsolidačního okruhu Kurzové rozdíly v rámci finančních prostředků Stav finančních prostředků ke konci období

z toho obecně prospěšné společnosti pro bytovou výstavbu Doplňkové informace Přijaté úroky Přijaté dividendy Zaplacené úroky Zaplacená daň z výnosů Očekávané cashflow z překlasifikovaných cenných papírů Reálná úroková sazba překlasifikovaných cenných papírů

25

VÝKAZY PODLE SEGMENTŮ

KONCERNOVÁ ROZVAHA PODLE SEGMENTŮ AKTIVA

Neživotní/úrazové 31.12.2009 31.12.2008

Životní 31.12.2009 31.12.2008

Zdravotní 31.12.2009 31.12.2008

Celkem 31.12.2009 31.12.2008

v tis. EUR

A. Nehmotný majetek B. Finanční umístění C. Finanční umístění životního pojištění, je-li nositelem investičního rizika pojistník D. Podíly zajistitelů na pojistně technických rezervách E. Pohledávky F. Daňové pohledávky a zálohy z výnosových daní H. Ostatní aktiva I. Platební prostředky a jejich ekvivalenty Mezisoučet Odložená daňová pohledávka

1.035.067 4.133.395

801.894 3.751.376

939.146 20.883.643

839.088 19.965.446

1.203 877.013

7.959 830.743

1.975.416 25.894.051

1.648.941 24.547.565

0

0

4.628.446

3.602.404

0

0

4.628.446

3.602.404

990.317 1.028.377

1.097.749 929.778

125.586 510.987

122.302 515.448

1.334 24.085

2.210 29.699

1.117.237 1.563.449

1.222.261 1.474.925

95.581 195.825

110.483 109.045

15.185 174.757

13.272 179.909

40 5.426

456 5.362

110.806 376.008

124.211 294.316

114.068 7.592.630

197.254 6.997.579

366.470 27.644.220

418.279 25.656.148

3.985 913.086

3.794 880.223

484.523 36.149.936 122.329

619.327 33.533.950 131.170

36.272.265

33.665.120

AKTIVA celkem

PASIVA

Neživotní/úrazové

Životní

Zdravotní

Celkem

31.12.2009

31.12.2008

31.12.2009

31.12.2008

31.12.2009

31.12.2008

31.12.2009

31.12.2008

263.987 4.271.345

189.646 4.101.240

281.362 17.454.165

311.596 16.776.290

0 852.747

0 804.837

545.349 22.578.257

501.242 21.682.367

0

0

4.376.160

3.346.773

0

0

4.376.160

3.346.773

311.281 693.196

309.628 640.404

237.239 2.237.093

247.585 2.073.831

36.381 121.956

41.956 144.760

584.901 3.052.245

599.169 2.858.995

77.734 51.028 5.668.571

111.193 248.839 5.600.950

28.193 183.080 24.797.292

18.274 10.806 22.785.155

6.424 286 1.017.794

7.146 43 998.742

112.351 234.394 31.483.657 160.035 4.628.573

136.613 259.688 29.384.847 141.483 4.138.790

36.272.265

33.665.120

v tis. EUR

B. Podřízená pasiva C. Pojistně technické rezervy D. Technické rezervy na životní pojištění, je-li nositelem investičního rizika pojistník E. Netechnické rezervy F. Závazky G. Daňové závazky z výnosových daní I. Ostatní pasiva Mezisoučet Odložený daňový závazek Vlastní kapitál PASIVA celkem

Částky uváděné ke každému obchodnímu segmentu byly očištěny o částky vyplývající z procesů uvnitř segmentu. Proto nelze na základě salda aktiv a pasiv daného segmentu odvozovat vlastní kapitál přiřazený jednotlivým obchodním odvětvím.

26

VÝKAZY PODLE SEGMENTŮ

KONCERNOVÝ VÝKAZ ZISKŮ A ZTRÁT PODLE SEGMENTŮ A REGIONŮ SEGMENTY

Neživotní/úrazové 2009 2008

Životní

Zdravotní

2009

2008

Celkem

2009

2008

2009

2008

v tis. EUR

Předepsané hrubé pojistné Zasloužené pojistné Výsledek finančního umístění kromě podniků oceněných ekvivalenční metodou Výsledek z podílů v podnicích oceněných ekvivalenční metodou Ostatní výnosy Náklady na pojistná plnění Provozní náklady Ostatní náklady Zisk před zdaněním

REGIONY

4.206.749 3.457.660

4.278.853 3.375.413

3.491.171 3.463.959

3.305.733 3.272.857

321.361 320.660

314.280 313.335

8.019.281 7.242.279

7.898.866 6.961.605

162.903

304.372

751.685

597.280

15.377

12.279

929.965

913.931

2.016 77.347 -2.257.201 -973.674 -230.194 238.857

2.639 77.862 -2.175.736 -958.339 -211.985 414.226

-3.324 47.573 -3.347.086 -639.065 -95.977 177.765

1.174 49.556 -3.171.921 -562.171 -84.377 102.398

465 66 -272.871 -36.684 -2.389 24.624

392 39 -259.700 -41.610 -562 24.173

-843 124.986 -5.877.158 -1.649.423 -328.560 441.246

4.205 127.457 -5.607.357 -1.562.120 -296.924 540.797

Rakousko

Česká republika

2009

2008

2009

2008

3.874.153 3.529.640

3.755.723 3.409.342

1.603.290 1.440.953

684.027

730.894

-1.747 16.122 -3.274.595 -606.383 -99.577 247.487

1.770 14.468 -3.165.917 -599.255 -46.975 344.327

Slovensko

Polsko

2009

2008

2009

2008

1.419.724 1.189.538

628.377 552.760

605.603 523.226

548.263 496.181

795.135 747.549

81.278

57.052

37.418

3.454

40.380

5.146

904 20.758 -999.531 -359.101 -62.352 122.909

2.435 19.406 -806.307 -281.578 -73.095 107.451

0 24.348 -437.589 -91.633 -62.293 23.011

0 6.780 -388.400 -96.718 -43.351 4.991

0 3.802 -282.276 -216.999 -13.663 27.425

0 6.565 -456.386 -255.404 -21.358 26.112

v tis. EUR


Rumunsko

Ostatní země střední a východní Evropy 2009 2008

2009

2008

606.658 550.559

608.216 528.174

546.564 464.551

25.152

98.620

0 22.470 -385.541 -171.520 -16.930 24.190

0 45.147 -395.436 -171.567 -47.479 57.459

Ostatní trhy

Celkem

2009

2008

2009

2008

496.353 378.778

211.976 207.635

218.112 184.998

8.019.281 7.242.279

7.898.866 6.961.605

41.441

10.250

20.269

8.515

929.965

913.931

0 9.225 -343.985 -166.494 -28.490 -23.752

0 7.085 -254.837 -136.443 -19.245 -14.412

0 28.261 -153.641 -37.293 -45.255 19.976

0 28.006 -140.074 -21.155 -45.421 14.869

-843 124.986 -5.877.158 -1.649.423 -328.560 441.246

4.205 127.457 -5.607.357 -1.562.120 -296.924 540.797

v tis. EUR


27

PŘEDEPSANÉ POJISTNÉ

Předepsané pojistné Neživotní a úrazové pojištění

Předepsané hrubé pojistné 2009

Podíl zajištění 2009

Očištěné od zajištění 2009

Předepsané hrubé pojistné 2008

v tis. EUR

Přímý obchod Pojištění proti požáru a pojištění pro případ přerušení provozu následkem požáru Pojištění domácnosti Ostatní pojištění majetku Pojištění odpovědnosti za škody způsobené provozem motorového vozidla Ostatní pojištění motorových vozidel Úrazové pojištění Pojištění odpovědnosti Pojištění právní ochrany Námořní, letecké a dopravní pojištění Úvěrové pojištění a pojištění záruky Ostatní pojištění Mezisoučet Nepřímý obchod Námořní, letecké a dopravní pojištění Ostatní pojištění Mezisoučet Součet předepsaného pojistného v neživotním/úrazovém pojištění

Předepsané pojistné – přímý obchod životního pojištění

509.046 221.153 341.622

-339.728 -20.800 -37.405

169.318 200.353 304.217

506.168 211.008 343.570

1.167.333 1.014.412 294.247 275.054 46.890 62.427 19.082 185.673 4.136.939

-54.611 -55.202 -29.016 -51.873 -250 -33.110 -32 -37.403 -659.430

1.112.722 959.210 265.231 223.181 46.640 29.317 19.050 148.270 3.477.509

1.220.127 1.049.781 276.651 270.585 45.134 71.401 38.664 200.133 4.233.222

894 68.916 69.810

0 -38.135 -38.135

894 30.781 31.675

1.480 44.151 45.631

4.206.749

-697.565

3.509.184

4.278.853

2009

2008

2.144.078 986.549 239.214 185.202 407.309 15.262 310.542 1.332.508 552.992 91.404 102.367 353.202 229.781 2.762 3.476.586 3.476.586 1.953.288 398.697 1.124.601 3.476.586 3.295.738 180.848

1.931.610 945.486 133.055 200.744 383.499 13.786 255.040 1.363.108 477.140 114.919 176.997 330.060 261.848 2.144 3.294.718 3.294.718 1.851.723 347.678 1.095.317 3.294.718 2.949.305 345.413

v tis. EUR

Běžné pojistné Kapitálová pojištění s výjimkou pojištění rizik Pojištění rizik Důchodová pojištění Pojištění vázaná na fondy Pojištění vázaná na indexy Zvýhodněné zajištění budoucích příjmů Jednorázové pojistné Kapitálová pojištění s výjimkou pojištění rizik Pojištění rizik Důchodová pojištění Pojištění vázaná na fondy Pojištění vázaná na indexy Zvýhodněné zajištění budoucích příjmů Součet předepsaného pojistného přímo v životním pojištění z toho: Smlouvy s podílem na zisku Smlouvy bez podílu na zisku Smlouvy pojištění vázaného na fondy a indexy z toho: Individuální pojištění Skupinová pojištění

28

Předepsané hrubé pojistné zdravotního pojištění

2009

2008

321.276 225.258 96.018 85 85 321.361

314.111 220.305 93.806 169 169 314.280

v tis. EUR

Přímý obchod Individuální pojištění Skupinová pojištění Nepřímý obchod Skupinová pojištění Součet předepsaného pojistného ve zdravotním pojištění

VÝSLEDEK FINANČNÍHO HOSPODAŘENÍ

Složení výnosů


Životní

Zdravotní

2009

2008

2009

2008

Běžné výnosy Kurzové rozdíly Výnosy ze zvýšení hodnoty finančního umístění Výnosy z prodeje finančního umístění Celkem

177.507 0

207.080 0

1.132.041 0

11.505

12.112

155.041 344.053

249.185 468.377

Složení nákladů

Neživotní/úrazové 2009 2008

2009

2008

80.545 1.090

78.927 -11.159

305.369 -4.384

507.333 -760

30.507 31.222

37.041 31.693

156.588 84.116

12.665 18.557 37.786 181.150

11.727 19.966 27.503 164.005

20.290 63.826 89.775 631.464

Celkem

2009

2008

2009

2008

1.024.471 0

41.335 0

38.879 0

1.350.883 0

1.270.430 0

55.917

41.050

3.137

328

70.559

53.490

195.191 1.383.149

606.584 1.672.105

16.240 60.712

7.693 46.900

366.472 1.787.914

863.462 2.187.382

v tis. EUR

Životní

Zdravotní 2009

Celkem 2008

2009

2008

5.319 -13

15.471 -9

391.233 -3.307

601.731 -11.928

382.321 99.560

26.431 7.117

9.814 6.739

213.526 122.455

429.176 137.992

18.225 81.335 86.371 1.074.825

5.236 1.881 6.481 45.335

4.660 2.079 2.606 34.621

38.191 84.264 134.042 857.949

34.612 103.380 116.480 1.273.451

v tis. EUR

Odpisy finančního umístění Kurzové rozdíly Ztráty z prodeje finančního umístění Úrokové náklady Rezerva na mzdové náklady Úroky z cizího kapitálu Ostatní náklady Celkem

VÝSLEDEK NA AKCII Podle IAS 33.10 je nerozředěný výsledek na akcii „třeba vypočítat podílem výsledku náležejícího akcionářům mateřského podniku s kmenovými akciemi (čitatel) a váženého průměrného počtu kmenových akcií, které byly v rámci vykazovaného období v oběhu (jmenovatel)“. 2009

Zisk na akcii Roční přebytek Počet akcií (vážených) před zvýšením kapitálu zvýšení kapitálu Zisk na akcii

2008

EUR ks

340.486.000 128.000.000

EUR ks

EUR

2,66

EUR

408.533.000 119.871.233 105.000.000 23.000.000 3,41

Poněvadž v roce 2008 ani v aktuálním vykazovaném období nedošlo k potenciálním efektům rozředění, odpovídá nerozředěný zisk na akcii rozředěnému zisku na akcii.

29

POJISTNÁ PLNĚNÍ

Složení

Předepsané hrubé pojistné

Podíl zajistitelů

Očištěné od zajištění

2009

2008

2009

2008

2009

2008

Neživotní a úrazové pojištění Náklady na pojistná plnění Platby na pojistná plnění Změna rezervy na pojistná plnění Mezisoučet Změna rezervy pojistného neživotních pojištění Změna ostatních pojistně technických rezerv Náklady na prémie a slevy nezávislé na zisku Celková částka pojistných plnění

2.594.037 71.049 2.665.086 5 4.959 31.299 2.701.349

2.426.211 291.031 2.717.242 -3 3.807 24.167 2.745.213

-449.672 9.428 -440.244 0 1 -3.905 -444.148

-415.594 -150.940 -566.534 0 -1.688 -1.255 -569.477

2.144.365 80.477 2.224.842 5 4.960 27.394 2.257.201

2.010.617 140.091 2.150.708 -3 2.119 22.912 2.175.736

Životní pojištění Náklady na pojistná plnění Platby na pojistná plnění Změna rezervy na pojistná plnění Mezisoučet Změna rezervy pojistného životních pojištění Změna ostatních pojistně technických rezerv Náklady na prémie a slevy nezávislé a závislé na zisku Celková částka pojistných plnění

2.479.617 12.863 2.492.480 896.110 -388 -25.141 3.363.061

2.036.582 12.635 2.049.217 1.017.239 1.305 140.084 3.207.845

-24.819 1.346 -23.473 7.472 26 0 -15.975

-24.328 -709 -25.037 -10.839 -23 -25 -35.924

2.454.798 14.209 2.469.007 903.582 -362 -25.141 3.347.086

2.012.254 11.926 2.024.180 1.006.400 1.282 140.059 3.171.921

214.134 684 214.818 47.941 11.255 274.014

211.591 856 212.447 35.721 12.359 260.527

-1.007 -19 -1.026 -117 0 -1.143

-692 33 -659 -168 0 -827

213.127 665 213.792 47.824 11.255 272.871

210.899 889 211.788 35.553 12.359 259.700

6.338.424

6.213.585

-461.266

-606.228

5.877.158

5.607.357

v tis. EUR

Zdravotní pojištění Náklady na pojistná plnění Platby na pojistná plnění Změna rezervy na pojistná plnění Mezisoučet Změna rezervy pojistného zdravotních pojištění Náklady na prémie a slevy nezávislé na zisku Celková částka pojistných plnění CELKEM

30

PROVOZNÍ NÁKLADY

Složení


Životní

Zdravotní

Celkem

2009

2009

2009

2009

576.273 161.189 110.662 848.124

349.757 61.267 106.056 517.080

6.016 10.666 7.572 24.254

932.046 233.122 224.290 1.389.458

112.562 115.118 227.680 -102.130 973.674

52.501 77.451 129.952 -7.967 639.065

5.945 6.600 12.545 -115 36.684

171.008 199.169 370.177 -110.212 1.649.423

v tis. EUR

Pořizovací náklady na pojistné smlouvy Výdaje na provize Poměrné personální náklady Poměrné věcné náklady Mezisoučet Správní režie Poměrné personální náklady Poměrné věcné náklady Mezisoučet Přijatá provize od zajistitelů Celkem

Složení


Životní

Zdravotní

Celkem

2008

2008

2008

2008

604.493 165.468 125.971 895.932

284.648 67.533 100.438 452.619

6.853 10.387 10.172 27.412

895.994 243.388 236.581 1.375.963

115.989 122.606 238.595 -176.188 958.339

53.282 66.935 120.217 -10.665 562.171

6.696 7.618 14.314 -116 41.610

175.967 197.159 373.126 -186.969 1.562.120

31.12.2009

31.12.2008

v tis. EUR

Pořizovací náklady na pojistné smlouvy Výdaje na provize Poměrné personální náklady Poměrné věcné náklady Mezisoučet Správní režie Poměrné personální náklady Poměrné věcné náklady Mezisoučet Přijatá provize od zajistitelů Celkem

OSTATNÍ ÚDAJE

Stav zaměstnanců Rakousko Obchodní služba Správa Mimo Rakousko Obchodní služba Správa Celkem

6.368 2.965 3.403 18.018 10.101 7.917 24.386

6.341 2.961 3.380 17.052 8.821 8.231 23.393

31

Akciové ukazatele 2009 Nejvyšší kurz Nejnižší kurz Kurz na konci roku Tržní kapitalizace Návrh na výplatu dividendy 2009 Průměrný denní objem obchodů na burze* Roční výkonnost 2009

EUR EUR EUR EUR EUR EUR

44,00 16,10 36,00 4,61 mld. 0,90 4,5 mil. +49,25%

Finanční kalendář V.I.G.* Výsledek za 1. čtvrtletí 2010 Valná hromada Rozhodné datum pro výplatu dividendy Den výplaty dividendy Výsledek za 1. čtvrtletí 2010 Výsledek za 1.-3. čtvrtletí 2010

20. květen 2010 29. červen 2010 5. červenec 2010 5. červenec 2010 19. srpen 2010 9. listopad 2010

* předběžný plán

* jednoduché počítání

Investor Relations VIENNA INSURANCE GROUP Wiener Städtische Versicherung AG Investor Relations Team Schottenring 30 1010 Wien Tel.: +43 (0) 50 350-21919 Fax: +43 (0) 50 350 99-21919 E-mail: [email protected]

Toto je zkrácená verze koncernové výroční zprávy za rok 2009. Plnou verzi koncernové výroční zprávy Vienna Insurance Group v německém a anglickém jazyce ve formátu pdf je možno stáhnout na našich internetových stránkách www.vig.com pod záložkou Investor Relations. V případě pochybností platí německá verze.

TIRÁŽ: Vydavatel a vlastník média: VIENNA INSURANCE GROUP Wiener Städtische Versicherung AG Obchodní rejstřík: 75687 f Číslo v registru pro zpracování dat (DVR): 0016705

Koncepce: Young & Rubicam GmbH

Tisk: Gutenberg GmbH, Wiener Neustadt Poděkování projektovému týmu: Roland Fuhry, Ellen Janicek, Nina Kahl, Elisabeth Karner, Claudia Pichler, Petra Ringler Vyrobeno v rámci koncernu systémem FIRE.sys

17PG001/TK09

die kunst, nachhaltig zu wachsen.

KONZERNBERICHT 2009 VIENNA INSURANCE GROUP

Konzernbericht 2009 Vienna Insurance Group

Výroční zpráva koncernu (zkrácená verze)

Recommend Documents